“特朗普不談論關稅的每一天對市場來說都是好日子。”
昨晚上半夜，指數漲的很好，10點40分特朗普開始演講，然後就一路跳水到收盤。
特朗普昨天其實倒沒說太多的事，只是公開敦促了一下美聯儲儘快降息。特朗普承認關稅將對美國經濟造成影響，需要美聯儲“做正確的事”。
大摩首席股票策略師Michael Wilson週一剛出了報告說美股至暗時刻已經過去，美股已經觸底，即將引來一輪接近15%左右的反彈。
但特朗普昨天講完話之後，Michael Wilson已經迅速調整了自己對美股的預測，在他看來，2025年困擾華爾街的美股劇烈波動可能至少持續到今年下半年，鑑於企業和經濟增長前景籠罩在不確定性之下，任何近期的上漲都是暫時的，並且漲勢由低質量的公司引領。
特朗普的不靠譜已經讓華爾街的分析師神經錯亂了...
這側面說明一件事：目前市場錯綜複雜，難以做短期判斷。
加上今晚是四巫日，機構會在今晚進行持倉調整，之前我的判斷是機構會在這天增加多頭的倉位，畢竟短期市場已經跌了不少了。
但是從目前的市場情緒分析，今晚的調倉還真不好說。
因此，目前的市場階段對於沒啥時間的普通投資者來說，基本已經進入到了垃圾時間。這段時間調低倉位，或者保持階段定投就可以，畢竟專業分析師都做不到的判斷，何苦爲難自己。
如果耐不住寂寞的波段交易選手，不妨看看我以下的短線邏輯：
關注英偉達的拐點信號，看A做B！
先說說英偉達的拐點信號。摩根士丹利發佈了對於英偉達的最新觀點，他們認爲接下來幾個季度將是英偉達極強的增長期。
我歸納了以下重點：
1、物理AI、機器人領域的變革速度尤爲顯著
本次GTC大會相比於過去幾屆，討論明顯更加務實。過去這些話題更像是科幻小說的情節，而現在開發者們正在努力解決現實世界中的具體問題。
在計算機視覺和自然語言處理領域，AI可以依賴龐大的數據集進行訓練。即便是汽車行業，也可以通過傳感器收集海量數據。然而，在機器人領域，這樣的數據集根本不存在。
這一問題在多個開發者的討論中反覆被提及，他們普遍依賴模擬數據來填補這一空白。其中，所有開發者（或許由於GTC大會由英偉達主辦）都在使用英偉達的模擬系統，但這也帶來了新的挑戰——如何確保物理模擬的精準性。
2. 現在的機器人類似2019年LLM投資熱潮前的討論
一些公司指出，物理AI在機器人等市場中的影響力，直到近期才真正顯現，而這得益於多模態模型和推理能力的突破。這一技術演進路徑，類似於2019年LLM（大型語言模型）投資熱潮前的討論。
當時，關於對話式AI和LLM的挑戰剛剛浮出水面，而到了2022年，LLM投資迎來了爆發期。如今，物理AI正在步入類似的階段，這已成爲一個真實的投資領域，並且深度受益於LLM和推理能力的進步。
這並不意味着短期內就會出現每家每戶都有一個人形機器人的局面，但可以確定的是，英偉達的利潤峯值通常出現在重大技術開發階段，
3. 英偉達加入“迴流潮”
20日，英偉達CEO兼聯合創始人黃仁勳表示，公司未來四年預計將採購總價值約5000億美元的電子產品，其中“數千億美元”將在美國本土製造。
英偉達加入迴流潮好處還是挺多的，比如可以提升供應鏈的穩定性和可靠性。現在英偉達的芯片不愁銷量，產能的爬升反倒是限制因素。
除此以外，順應特朗普的號召，後面可能也會帶來一定的政治優勢。
基於以上分析，如果看到了英偉達的拐點，就一定要買入英偉達嗎？
並不一定！目前英偉達的市值如此之大，在目前關稅壓力、降息壓力以及經濟可能衰退的背景下，沒有重大利好，機構也不會馬上買入。
做波段要的就是短期的波動幅度，以獲取比市場基準回報更多的超額回報。
因此，基於英偉達的邏輯，在波段操作上更適合看A做B的打野模式。
也就是說，我們需要找到英偉達在橫盤期間或者突破橫盤時，潛力更大的公司。
我統計了過去三年英偉達的橫盤時間以及持續週期（定義股價波動<10%爲橫盤）：
然後再基於以上區間找到了英偉達突破橫盤時爆發力更強的公司：
和預期的差不多，基本都是爆發力強的小票。
所以，如果是這段時間耐不住寂寞的波段選手，不妨可以交易這些受益於英偉達的小票。
但一定需要控制好倉位！
我本人今日操作：
美股賬戶，盤中-10%清倉量子計算，收益平均在45%-50%左右，因爲老虎賣了之後就不統計持倉收益了，只能自己估算。
將量子計算的倉位平移到一隻受益於英偉達的機器人小票進行打野（後續如果收益達到預期我會截圖）。
英偉達持倉不變。
A股倉位，納指ETF保持不動，機器人尋找做T機會降低成本。
多說一句：最近美股和大A都將迎來財報季，資金有避險需求，但是核心板塊諸如機器人之內的，就給了回撤買入的機會，動態降低成本就行。
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